Avustralya başlangıç ​​finansmanının değeri 2022’de %30 düştü, ancak iyi haber şu ki, erken aşama yatırım patlama yaşıyor

• 2022’de başlangıç ​​finansmanı 7,4 milyar dolara ulaştı
• 2021’e göre %30’luk bir düşüş, ancak %35’lik küresel bir düşüşten daha az
• Yatırımcılar 712 anlaşma yaptı
• Kadın kurucular daha fazla anlaşma alıyor, ancak daha az fon alıyor
• Yatırım 5 yılda 5 kat büyüdü

Geçen yıl rekor sayıda kurucunun desteğiyle, 2022 için Avustralya girişim finansmanına ilişkin yeni bir analiz, erken aşamada bir kurucu olmak için harika bir zaman olduğunu ortaya koyuyor.

ikinci yıllık baskısı bu Avustralya Başlangıç ​​Finansmanının Durumu rapor, dan Kesintisiz Girişim Ve Folklor GirişimleriTohum Öncesi ve Tohum aşamalarının, toplam yatırımda geçen yıl yaklaşık %30 – 3,2 milyar ABD Doları – 7,4 milyar ABD Doları düşüşe rağmen 2022’de rekor seviyelere ulaştığını ortaya koyuyor.

Perspektif olarak ifade etmek gerekirse, 2022 rakamları devam ediyor bu kadar kısa bir sürede yerel yatırım için şaşırtıcı bir büyüme hikayesi. 2022’nin 7,4 milyar doları, 2018’in 1,4 milyar dolarından beş kat, 2019’un salgın öncesi seviyesi olan 2,7 milyar dolardan üç kat ve 2020’nin 3,1 milyar dolarının iki katından fazla.

Fintech bir kez daha aslan payını 1,3 milyar $’a çekti, ancak işletme ve iş yazılımı güçlü bir şekilde büyüyor, 2022’de 1,2 milyar $’a ulaşıyor ve fintech, Klarna gibi BNPL’lerin değerlemelerindeki büyük düşüşlerin ardından yatırımcılarla biraz burun buruna geldi ve ASX listesindeki Openpay’in başarısızlığı nedeniyle, işletme SaaS’ı 2023’te favori olmaya aday görünüyor.

Avustralya yatırımı küresel emsallerini geride bıraktı – VC finansmanı dünya çapında %35 düştü – ve kamu piyasaları ve değerlemeler bağlamında, yatırımcıların bir sonraki potansiyel tek boynuzlu atı desteklemeye istekli olmasıyla son 12 ayda dikkate değer bir şekilde yükselişini sürdürdü.

2022’deki anlaşma sayıları, üst üste ikinci yıl 712 ile 700’ün üzerine çıktı – 2021’deki 731’den sadece 19 az. Ancak, 2021’in aşırı ısınan piyasasının çılgın hızı, durum tespiti konusundaki yatırımcıları ve risk sermayesi ekiplerinin rahatlamasına hiç şüphe yok.

Cut Through Venture finansman raporu, ankete katılan yatırımcıların %88’inin daha uzun kaynak yaratma süreçleri bildirdiğini ve %61’inin, güçlü bir yatırım iştahı kaldığında bile yatırımlara karar vermenin daha uzun sürdüğünü bildirdi.

Yatırım rekabetçi olmaya devam ediyor

Ankete katılan yatırımcıların üçte birinden fazlası (%35), erken anlaşmaların her zamankinden daha rekabetçi olduğunu bildirdi.

Avustralya’nın kurucuları ve VC’leri için inanılmaz güven gösterisi doğru zamanda geldi çünkü son piyasa zorlukları, Avustralya’daki finansmanın geleceği hakkında birçok kişinin sorgulamasını tetikledi.

Ancak geçen yılki en büyük fark, mega turlarda 50 milyon doların üzerine bir düşüş ve her aşamada aykırı anlaşmalar. 5 milyon doların altındaki yatırımların sayısı, daha geniş çaplı düşüşlerin ortasında sabit kalırken, başlangıç ​​aşamasındaki girişimler için toplam finansman %7 arttı.

Ve ilk üç fon olan Airtree, Blackbird ve Square Peg’in geçen yıl 2,4 milyar dolarlık yeni fon topladığı ve Blackbird’ün Avustralya’nın ilk 1 milyar dolarını topladığı göz önüne alındığında, önümüzdeki birkaç yıl içinde doğru kurucular için mevcut sermaye sıkıntısı olmayacak. VC fonu. Üçü de, daha sonraki aşama turlarında portföy şirketlerini desteklemek için erken aşamada destek vermeye devam etme sözü verdi.

Cut Through Venture’ın kurucusu ve daha sonraki aşamada VC fonu Five V Capital’in ortağı olan raporun ortak yazarı Chris Gillings, önümüzdeki yıllarda VC cüzdanlarında bol miktarda kuru toz olmasına rağmen, daha temkinli bir şekilde konuşlandırıldığını söyledi.

“Küresel ortam göz önüne alındığında, 2022’de finansmanın kesilmesi şaşırtıcı değil. Yine de cesaret verici olan, pazarın gösterdiği direnç: bu, girişim ekosisteminin genişliğinin, derinliğinin ve olgunluğunun bir kanıtı” dedi.

Risk sermayesi fonlarındaki Sınırlı Ortaklar (LP’ler) artık daha muhafazakar yatırım temposu talep ediyor, portföy şirketlerine maliyetleri düşürmeleri söylendi ve rapora göre risk sermayesi ortaklarının %60’ı LP iştahının azaldığını bildirdi. Aynı zamanda, kurucuların %60’ından fazlası bir sonraki sermaye turunu 2023’te artırmayı planladıklarını söyledi.

Başlangıç ​​aşamasındaki kurucular için iyi haber,ngel Investments, 2022’de yukarı yönlü yörüngesine devam etti, kadın melekler yıl boyunca kendinden emin kaldı ve 2023’e erkek meslektaşlarından daha fazla yükseldi. Neredeyse iki kat daha fazla kadın melek yatırımcı (erkek melek yatırımcılar için %42’ye karşılık %83) gelecek yıl melek yatırımlarını artırmayı bekliyor.

Artan zamlara katılımları, ancak yatırımların boyutu ve sermaye pastasındaki genel paylarının düşmesi kadın kurucular için karışık bir sonuçtu.

Kadınlar için fırsatlar arttı, miktarlar azaldı

Kadın kurucu katılımı 2022’de tüm zamanların en yüksek seviyesine ulaştı, ancak fon payları son yıllardaki en düşük seviyesine geriledi.

Pkadınlar tarafından kurulan re-Seed ve Seed girişimleri önemli ölçüde daha fazla fon aldı ve tüm anlaşmaların %23’ü en az bir kadın kurucusu olan şirketleri içeriyordu. Ancak, toplam finansman 2021’de %21’den %10’a düştü ve tamamı erkek takımlardan %39 daha düşük bir medyan miktar artırdılar.

Folklore Ventures kurucusu ve yönetici ortağı Alister Coleman 2022’nin yeni normalin eski normale dönüş hali olduğunu söyledi.

“Son iki yıldaki gelgitler, ekosistemimizin olgunlaşmasının doğal bir parçası ve fonlama ortamlarının, sermaye piyasalarının doğasında olduğu gibi, zaman içinde periyodik olarak genişlemesini ve daralmasını beklemeliyiz” dedi.

“Uzaklaştırarak, Avustralya’nın başlangıç ​​​​ekosistemindeki birinci sınıf yetenek ve yenilikçiliğin bolluğu konusunda heyecanlanmak için gerçek nedenler var ve bu raporda ele alınan finansman ortamının sağlığı, son zamanlarda ne kadar yol kat ettiğimizin bir göstergesi. on yıl.”

Anlaşmaların hızının 2021’den yılın ikinci yarısında büyük bir yavaşlamadan önce devam ettiği son 12 ayın belirsizliğinin ortasında Coleman, yeni girişimleri destekleme söz konusu olduğunda ivmenin güçlü kalacağına inanıyor.

“2022’de, erken aşama yatırımın tüm zamanların en yüksek seviyesine ulaştığını gördük ve ileriye baktığımızda, bu eğilimin VC fonlarındaki önemli kuru toz ve zor zamanların büyük işler için bir katalizör olma eğilimi nedeniyle devam edeceğine inanıyoruz. yenilik” dedi.

“Folklore, başlangıç ​​yatırımının ilk çekle başlayan uzun vadeli bir yolculuk olduğuna uzun süredir inanıyor, bu nedenle 2023’e heyecanla başlıyoruz ve yeni nesil Avustralya girişim başarı öykülerini desteklemeye hazırız.”

Cut Through Venture, yerel yatırım sektörünün en doğru resmini oluşturmak için medyadan ve kuruculardan gelen raporların yanı sıra 80’den fazla risk sermayesi fonundan toplanan verileri kullanır. Tamam, 500’den fazla Avustralyalı kurucu, girişim ve melek yatırımcıdan alınan anket verileri, yerel başlangıç ​​yatırımının en kapsamlı resmini oluşturmaya yardımcı oldu

Ve onu destekleyenler bu Avustralya Eyaleti Başlangıç ​​​​Finansmanı raporu JP Morgan, Silikon Vadisi Bankası ve Deloitte.

Silicon Valley Bank’ın ANZ piyasası lideri Sara Rona, “mevcut makroekonomik ters rüzgarlara rağmen, olgunlaşan bir başlangıç ​​​​ekosistemi olarak Avustralya hakkında hala çok iyimser”.

“Avustralya Başlangıç ​​​​Finansmanı raporundan alınan finansman verileri, Avustralya ekosisteminin, SaaS şirketleri ve iklim teknolojisi gibi benzersiz güçlü yönleri de dahil olmak üzere 2023’te bazı sektörlerde önemli büyüme fırsatlarıyla dirençli kaldığını gösteriyor” dedi.

Raporun tamamı şu adreste ücretsiz olarak mevcuttur: avustralianstartupfunding.com

Kaynak: Avustralya Startup Fonunun Durumu